網貸投資要靠譜，這些平台不能投

從2007年國內首家網貸平檯面世，至今已走過10個年頭，公開數據表明，網貸行業發展至今，行業成交額累計已達50000億元，發展勢頭迅速。收益率方面，目前國內網貸行業綜合收益率在9%左右，較之於銀行理財和貨幣基金，收益可謂相當可觀，越來越多人被網貸投資這塊誘人的蛋糕吸引過來。但對多數小白投資者而言，「蛋糕」近在眼前，如何取之卻是一個問題，選擇得好，財富增值有保障，選擇不好，還有本金損失的風險。

古語有云「授之以魚不如授之以漁。」優質平台如何選擇，優質平台都有哪些特徵，希望通過本文對投資者有所裨益。

產品來源不明的不投

借用投資圈的一句名言「投資你懂的金融產品」，放在網貸領域就是投資你看得懂的借款標的，運營模式越清晰，投資標的借款用途越簡單，投資者越容易理解。相反，層層包裹之下的金融產品，尤其是金融衍生品，其中的風險係數就越高，這類產品還是遠離的好。

例如，今年7月底各地金融辦協調一行三會相關機構，對各地方性金融資產交易所檢查存量業務的合規性。其中，金交所與一行三會監管下的信託計劃和資管計劃，與互聯網金融平台的合作就被「一刀切」。其中原因就在於金交所隸屬於區域性交易市場，卻在近年藉助與互聯網金融平台的合作鋪向全國，將大量私募產品拆細銷售給個人投資者，埋下風險事件的隱患。由於其大量業務身處監管套利的灰色地帶，因此監管一旦收緊，這些業務就無所適從。

因此投資者在投資之前一定要對平台產品來源和模式充分理解，對其原始風險有充分認識，對於看不懂的產品還是不投為好。

風險集中的不投

資深的投資人往往會在投資平台之前進行監測，其中的重要指標就是借款人待償金額與投資標的總金額的佔比，比例越高風險越大。在筆者看來低於5%為優，低於10%為良，低於20%為中，如果高於20%那就危險了。

雖然平台在對外宣傳自己風控體系的時候都會與銀行媲美，但是要知道，即便是銀行也有出現壞賬的概率，零壞賬只是看起來很美，實現起來也非常困難，因此風險分散度至關重要。假如平台的借款風險很集中，借款端壞賬集中出現也可能造成滅頂之災。

實力不足的不投

在實際的投資操作中，網貸平台有無實業集團入股，有無風投機構注資，有無銀行及國企背書……都是資深投資者需要考慮的要素。

自「互聯網+」成為互聯網發展新常態以來，上市公司、地產開發商等對行業對網貸無不表現出濃厚的興趣，近期的新聞報道也表明，在網貸監管細則出台一周年，網貸行業的交易總量不降反升，其中不乏一些網貸平台受到上市公司、風投機構、實業集團的資本青睞。為平台實力提供背書的同時也注入了優質資源，平台往往更受投資者追捧。

畢竟，企業和機構在進駐網貸平台的同時還會給平台帶來資產等方面的資源，這樣平台藉助股東的資源優勢，發展依託於上下游產業的供應鏈金融，能夠更好地找到優質資產，在風控方面也更有保障。

不合規的不投

去年8月24日，銀監會等多部委聯合發布《網路借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》，行業首部業務規範正式出台。其中明確規定了包括網貸平台是應是信息中介而非信用中介的定位;明確禁止自行發售理財等金融產品募集資金，代銷銀行理財、券商資管、基金、保險或信託產品等金融產品;規定個人和機構的借款上限，明確了網貸行業的小額分散基本原則;明確網貸平台應進行金融監管部門備案和銀行存管等「網貸13禁」。

例如，在眾多規定中，銀行存管無疑成為平台合規中最受重視的一項，也被稱為平台合規的第一道「生死關卡」。據網貸天眼研究院不完全統計，截至8月21日，完成銀行存管系統上線的網貸平台共計332家，完成直接存管系統上線的平台數量僅佔總量的19.06%。僅是這一項規定就剔除了數千家不合規平台。剩餘合規平台中選擇投資，安全係數就大大提高了。

當然，如果以上經驗都了解了還是不知道怎麼投，那麼筆者送出這條「魚」你大可以放心收下：眾之金服旗下網貸平台——宜貸網。該平台憑藉穩健的運營、嚴格的風控、極致的透明度等綜合實力,2014年上線不久即吸引了軟銀數千萬美元的風投注資。數據顯示,截止今年8月28日,該平台累計交易總額682.04億元,為出借人收益總額18.69億元。而這一數據還在以每天2000多萬元的成交額在繼續增長。作為一家穩健運行近4年的老牌平台，業績擺在那裡，投資標的可溯，投資者儘管放心投資。