4月上旬車貸新增投資人超過33%

金投貸款網（https://loan.cngold.org/）04月20日訊，網貸監管「小額分散」原則的背景下，車貸成為各大平台業務轉型和發展的重要選擇。隨著車貸平台的大量進駐以及市場競爭的白熱化，一二線城市呈現出飽和的狀態。但是，基於車貸資產的優勢，車貸投資人熱情不減，四月上旬車貸投資人環比增長超過33%。同時，針對一二線的車貸市場情況，大部分車貸平台紛紛轉向三四線城市，開發新藍海。

據網貸天眼數據，顯示4月上旬P2P車貸行業成交額排名前57家平台成交額為90.15億元，環比3月下旬下降19.26%，車貸行業平均收益率為9.15%，比上月增加0.17個百分點，與網貸行業平均收益水平差距稍微縮小，平均借款期限為3.91個月，比3月下旬增加0.28個月。平台總活躍投資人數為793495人，環比增加33.01%。

其實，在互聯網金融概念剛開始爆發的時候，網貸行業對「競爭優勢」的問題爭論不休。其中，有一個觀點認為「垂直細分」是未來行業發展的重要方向。業內人士分析，車貸產品首先符合「垂直細分」特徵，造就了「資產獲取」的相對易得性。並且，隨著平台在一個領域的深耕，這個優勢也越來越明顯。

另外，業內人士表示，車貸資產本身已具備相對更強的「標準」特徵，從資產獲取到風控手段，再到資產處置，車貸產品更加容易「標準化」。有抵押的產品特性，也使得資產更為安全。

因此，車貸資產具有很大的潛力，同時因為垂直細分和標準化等特徵，也具有很強的安全性，深受投資人青睞。

去年《網路借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》（以下簡稱《辦法》）規定個人在同一平台借款不得超過20萬，企業在同一平台借款不得超過100萬。而具備小額分散原則的車貸，則成為各大網貸平台轉型的方向重要選擇。據不完全統計，目前涉及車貸業務的平台已經超過1000家，專門經營車貸業務的已接近250家。隨著市場的競爭激烈，一二線城市已呈現飽和的狀態。

融金所總裁黃德林表示，車貸在一二線城市的狀況可以用「競爭激烈」來形容。隨著一二線城市車貸市場的日趨激烈，平台經營成本不斷提高。同時，隨著一二線汽車保有量逐漸接近一個城市的承載頂點，汽車市場的增長也可能會逐漸下降。

那麼，未來，車貸平台的發展何去何從？

黃德林表示，一線城市和二線城市承載著經濟發展的主要任務，也是經濟最活躍的地方，因此也必然成為車貸「必爭之地」，也成為行業進軍當地市場的「橋頭堡」。

他認為，首先，一線及二線重點城市是車貸平台必須固守的業務基礎，也是一個地區的業務「指揮中心」，而「三四線」城市市場潛力巨大。他認為，平台應該先穩固在一二線城市的市場地位，以此為基礎，去開拓更多的市場。總結來說就是「圍點擴援」，先固守一方，再圖進取。

據相關數據顯示，汽車保有量，從2007年的0.57億輛達到2016年上半年的1.84億輛。北京汽車保有量居首，達544萬輛，其次是成都、深圳、重慶、上海，均超過300萬輛，蘇州有289萬輛，杭州229萬輛。由此顯示，一線及二線重要城市是汽車後市場的一個關鍵。但結合另外的數據來看，雖然汽車保有量在增長迅速，但每千人擁有汽車數量僅100餘輛，與發達國家有顯著差距，還有巨大增長潛力。

黃德林認為，考慮到目前大型城市因為汽車原因出現的一些「大城市病」，汽車未來的增長可能很難靠「大型城市」拉動。因此未來，三四線城市就將會成為汽車市場增長的重要發力點，與此相關，三四線城市也必然成為汽車後市場相關行業的增長發力點。

所以，雖然現在三四線城市車貸市場還有待開發，但未來必然「前途無限」，也是車貸市場「提前布局」的關鍵。考慮到目前互聯網汽車金融滲透率在還不到12%，三四線城市對車貸市場的關鍵性更為突出。