公募基金搶灘人工智慧

「人工智慧（AI）未來究竟會成為我們投資經理的一個有用的助手還是會成為這個行業的一個顛覆者？」這是華夏基金與微軟亞洲研究院戰略合作發布會上，華夏副總經理陽琨提出的疑問。但從近兩年包括華夏在內的多家大型基金公司開始搶灘人工智慧運用到投資領域的現象來看，基金公司已經對未來人工智慧對投資領域的威脅產生了恐慌，與其選擇坐以待斃不如主動擁抱人工智慧，而這也對基金公司的實力和創新度提出了新的考驗。

日前，華夏基金宣布，將攜手微軟亞洲研究院，雙方將就人工智慧在金融服務領域的應用開展戰略合作研究，結合微軟在人工智慧領域的積累，以及華夏基金在投研方面的實踐，推動資產管理行業智能化轉型。

北京商報記者了解到，智能投資是此次合作研究的重點，研究方向將包括通過模式識別預測市場走勢、基於深度學習挖掘影響市場的重要因素、基於機器學習方法論進行行業輪動研究、基於大數據構建金融圖譜、基於社交網路與應用軟體等使用數據，識別並深度了解客戶等。此外，華夏基金總經理湯曉東表示，華夏基金不僅要深挖「AI+」帶來的巨大投資機會，也在積極探索把人工智慧全方位應用到智能投資、銷售、客服等各個領域。

事實上，目前國內不少基金公司選擇主動擁抱人工智慧，除了華夏基金外，天弘基金、嘉實基金、大成基金等均已在人工智慧領域展開布局。

天弘基金已於2016年設立了智能投資部，負責資產配置、大數據研究、指數基金和FOF等方向。嘉實基金和北京大學光華管理學院合作建立了聯合培養博士后的工作站，主要研究方向為人工智慧投資和大類資產配置；大成基金和北京大數據研究院等機構還聯合成立大數據俱樂部，把「互聯網+大數據+人工智慧」的業務模式定位為其發展戰略之一。此外，大成基金、廣發基金等也在著手打造客戶定製版智能投顧產品。

不過，北京商報記者注意到，對於人工智慧領域的布局，目前還僅局限於大型基金公司，中小型基金公司涉足甚少。「基金公司在人工智慧上的投入並非一蹴而就，不僅需要吸納專業人才，引進先進的技術、較高的成本投入也是必然的，這對資金實力有限的中小型基金公司來說不是一件易事，況且目前還尚屬一塊試驗田，因此中小基金公司普遍持觀望態度。」北京一家基金公司市場部負責人指出。

除了在基金公司投研領域，第三方銷售機構也在引入智能投顧，但由於缺乏有效監管，也存在諸多亂象，引起了新的爭議。如日前曝光的理財魔方、拿鐵理財等互聯網平台在沒有取得基金銷售業務資格的情況下，打著智能投顧的旗號，就對外開展公募基金銷售活動，為第三方基金銷售機構引流。

為此，行業人士也建議，人工智慧在金融領域的運用，還需要監管的亟待跟進。北京資配易投資顧問有限公司董事長張家林在金家嶺財富管理論壇上表示，未來智能投顧的監管框架核心有兩條，一是明確智能投顧是受託責任，必須要說清楚核心的東西要披露出去；二是保護投資者，關鍵在於數據安全，保護足夠的數據安全性。

北京商報記者 崔啟斌 王晗