投資新主張，談談暴漲的令人眼紅的比特幣

什麼是比特幣？

比特幣是一種虛擬貨幣體系的基本單位，在通常用來標識商品或服務價值時簡寫為」BTC」，例如「100BTC」。比特幣並不是一個有形的實物，它只是一組關聯了比特幣地址的數字。

我如何獲取比特幣？

有三種方式可以獲取比特幣：

1、從類似於MtGox這樣的交易商處購買；

2、在你提供商品或服務時接受比特幣作為支付手段；

3、製造一個新的比特幣區塊（目前產出一個區塊包含50比特幣）。

新的比特幣是如何製造出來的？

新的比特幣是由網路節點在完成一個特定數學問題計算之後生產出的。這些數學計算需要相當的運算能力才能完成，並能夠通過生成有效運算工作的證明來檢驗。在比特幣網路中運算難度是自動調節的，在最初的四年裡會有10，500，000個BTC被製造出來，這個數值每四年減半，所以在第四到第八年中會有5，250，000個BTC被製造，在第8到第12年中會生產2，625，000個BTC，以此類推。因此最終比特幣的數額會趨近於21,000,000個BTC。

此外，系統運行內建的機制會在平均大約每10分鐘確認一個區塊。參與制造新比特幣的人數變動，新比特幣製造的難度也隨之變動，這是將整個分散式網路作為一個整體來分析，分析的依據是之前2016個區塊的製作時間。因此製造的難度與一定時間內全網投入製作工作的平均運算能力相關。單一個體「發現」新區塊的可能性是建立在他的計算能力與全網計算能力的綜合比較之上的。

現存一共有多少比特幣？

區塊的總數乘以每個區塊的比特幣值就是現存的比特幣總數。每個區塊的幣值在最初的210，000個區塊中是50BTC，之後210，000區塊是每區塊25BTC，然後是12.5BTC 、6.25BTC，以此類推

比特幣的可分割性如何？

技術上講，目前的數據結構下一個比特幣可以被分割到8位小數，所以0.00000001BTC是目前的最小單位。如果將來有需要的話，再考慮更小的分割單位。

生產規模減半的設計在生產數額極小的時候如何可行？

屆時生產的獎勵會從 0.00000001 BTC變為0，然後將不再有新的比特幣被生產出來。

但請注意在目前的規則下需要大約100年這一情況才成為實際問題，而比特幣在那之前可能已經有了相當的改變。

產出所有的比特幣需要多久？

最後一個產出比特幣的區塊將是#6,929,999號區塊，這大約會在公元2140年前後發生。屆時流通中比特幣的總數將恆定維持在20,999,999,9769 BTC。

即使比特幣的允許精度從目前的8位小數擴展，最終流通中的比特幣將總是略低於2100萬（假定其他參數不變）。例如，如果引入16位小數精度，最終的比特幣總額將是20999999.999999999496 BTC。

如果不再有新的比特幣生成，會有新的區塊產生嗎？

當然！即使是在比特幣生成的空間被封死之前，交易費的存在也會使製作新區塊比製作新硬幣更加有利可圖。在比特幣生成空間耗盡之後，維持比特幣經濟存在的全部因素將來自交易費。假定屆時人們一直使用比特幣的話，在#6,929,999號區塊之後還會有新的區塊被生成。

如果沒有新的比特幣生成，如果過去的比特幣丟失了怎麼辦？這會不會成為大問題？

不會，根據供求原則，比特幣的供給減少之後剩下的比特幣價值將會因市場需求而呈現更高的價值。購買相同商品所需的比特幣數量將會降低。如果商品標價普遍降低到1BTC以下，屆時系統將會把小數點位右移調整若干位以適應普遍情況。

如果每一宗交易都向全網用戶廣播，比特幣系統會不會過於笨重？

比特幣系統協議允許輕量級的客戶端使用比特幣而無需下載全部交易歷史。當流量增加后這個情況會日益突出，比特幣概念的實施會持續發展，全網節點將在適當的時候成為為更加專門的服務。通過對軟體的一些修改，並使用業界通用的硬體構建全網節點（一定數量的機櫃即可）。值得指出的是萬事達卡網路系統也是建構在類似於比特幣的P2P廣播機制上的。

為什麼我收了錢之後要等10分鐘才能使用？

這是因為10分鐘是用來尋找一個區塊所消耗的平均時間。運氣好的時候實際所用的時間也可能顯著低於10分鐘，10分鐘是一個平均數概念。

區塊（在GUI里顯示為「確認」）是比特幣系統用來達成所有權共識的途徑。一旦一個區塊被尋獲而所有人都同意你擁有這些比特幣，你就能使用它。在那之前，有可能有的人會嘗試欺騙系統。一個交易擁有的確認信息越多，則風險越少。6個區塊確認或者1個小時就足以讓交易逆轉無法產生。為什麼是10分鐘？這是Satoshi權衡選擇的時間段。考慮到了新區塊在全網廣播的時間以及被消耗的無效勞動。

我需要花10分鐘來購買比特幣或者出售商品換取比特幣嗎？

只要交易涉及金額不高的話，無需等待確認也是可行的。

為什麼我的比特幣地址始終在變？

每當你的比特幣地址收到一筆交易款，比特幣網路就改變你的地址。這是為了鼓勵你對新交易使用新地址以提高匿名性。你所有的舊有地址依舊可用，你可以在settings -> your receiving address 查看。

採礦

什麼是採礦？

所謂採礦只是一種形象的說法。採礦實際上是通過消耗計算能力去尋找有效的block並創造新的比特幣的過程。

從技術上說，採礦是計算之前的交易鏈塊的hash和nonce。如果哈希值小於當前的difficulty，就會形成一個新的交易鏈塊，採礦人同時會獲得50個新創建的比特幣作為回報。如果哈希值不小於當前的難度係數，一個新的nonce將被使用，再去計算新的哈希值。以上過程被每一個礦工每秒鐘重複成千上萬甚至百萬次。

我挖了很久都沒有獲得任何新比特幣，出了什麼問題？

在比特幣網路運行的早期，任何人都可以通過普通的CPU去找到新的交易鏈塊。隨著越來越多的人加入到採礦隊伍，尋找新交易鏈塊的難度係數隨之大幅提高到用普通CPU平均可能需要幾年才能找到一個有效的交易鏈塊的程度。唯一可承受的或者有時效的採礦方法是使用高端顯卡和特殊的軟體（參見為何GPU採礦比CPU快）。由於CPU採礦越來越沒有意義，比特幣客戶端軟體在未來可能會刪除這個功能。

採礦的計算過程是否用在某些有意義的計算上了？

由於採礦完全是比特幣網路內部的事情，因此計算過程也是基於比特幣網路進行的，與任何分散式計算項目無關。採礦的過程實際上是比特幣網路的基礎，起到了保護比特幣網路的作用，因此是有用的，並不是無意義的計算。

這難道不算浪費能源？

在創建一個自由的貨幣系統上消耗能源很難說是浪費。同時，對於現時世界上的各種貨幣系統，比如銀行或者信用卡公司，其運行都要消耗大量的能源，而且比比特幣網路要多得多。

為何不使用對於其他方面也有用途的計算？

為了保證比特幣網路系統的安全，使用的計算需要有一些必不可少的特性。這些特性與其他一般用途的計算有衝突。

為什麼A卡挖礦比N卡快？

照官方wiki的解釋：

就GPU構架來講， A卡的ALU單元比N卡多得多。在這點上，A卡要快上2-3倍

挖礦演算法是基於SHA-256的，這個演算法會有大量的位操作「right-rotate」,對於這個操作，A卡原生只需要1個硬體指令，而N卡需要用3個硬體指令來模擬。在這點上，A卡又要快上1.7倍。

綜合兩點，在挖礦運算上，A卡的性能要比N卡快上3-5倍。N卡在遊戲方面的性能不錯，但是挖礦還是要用A卡。

當然社會對於比特幣也有很多質疑，主要集中比特幣是驚天騙局還是貨幣革命？

2009年1月3日，比特幣系統第一個區塊鏈的50枚比特幣在創始人中本聰手中誕生。

2010年7月22日，一枚比特幣可以兌換5美分(0.05美元)，合人民幣不到4毛錢。這是筆者在公開交易上能找到的比特幣初期一個最低的交易報價。

2017年3月3日，比特幣兌美元價格創下歷史新高，一枚比特幣交易價格高達到1290.79美元，摺合人民幣近9000元！

在這8年的時間裡，比特幣在眾多社會質疑、官媒聲討、黑客攻擊、大量山寨幣仿製叢生的大背景下，價格一路攀升走到令人咋舌地步，上漲幅度達到25000多倍！

直到現在，很多人還在暗自嘀咕：

「到底比特幣是一場由極客主導的人類歷史上最大的一場超級龐氏騙局，還是一場顛覆政府法幣壟斷的高科技和互聯網下人類進步的貨幣革命？」

(當然，如果六七年有人花一千塊人民幣持有一兩千枚比特幣，那麼現在基本就財務自由了。)

孰是孰非？筆者在研究很長時間比特幣后依然無法給出準確答案，但是！我可以告訴你們的是，這一場驚天事件的背後，它的邏輯到底是什麼！

比特幣未來能否成為貨幣？能否取代現行的法幣貨幣系統？

比特幣2010年9月至今的價格走勢(美元計價)

2、到底什麼才是貨幣？

首先，問個簡單的問題：貨幣是什麼？

有人說貨幣就是錢，這是最淺顯的答案。

借用一下馬克思在《資本論》上對貨幣的定義：貨幣的本質是一般等價物，具有價值尺度、流通手段、支付手段、貯藏手段的職能。

好，按照馬克思的說法，只要具備上面四個職能就能當貨幣，那麼我們再簡單看下貨幣歷史上有哪幾個階段：

第一階段(貝殼時代)：

在人類漫長的歷史中，由於科技文明落後、沒有強大政府對貨幣進行暴力統一，所以貨幣只能從天然的物質中選擇，比如貝殼。

第二階段(金銀時代)：

在之後，經過成千上萬年的人類社會活動實踐發現：金屬，特別是金、銀、銅最適合做貨幣。

於是，商朝的人們開始用銅幣仿製貝殼做貨幣，再之後開始以金銀為主要貨幣工具。不僅，全球的人類都選擇用金銀作為貨幣。在人類歷史上，金銀成為了人類文明史中壟斷貨幣地位最長的物質。在這一階段，政府發行的紙幣也錨定的金銀。

第三階段(法幣時代)：

直到20世紀70年代，布雷頓森林體系瓦解，美元與黃金脫鉤，全球所有的國家都成為了沒有黃金背書只有純粹政府信用背書的紙幣。

布雷頓森林體系瓦解代表過去一直阻礙政府紙幣發行數量的制度和機制被政府打倒，全球所有國家政府聯合一塊兒把黃金從人類貨幣歷史的舞台上一腳踢了下去。從此以後，各國政府想發多少貨幣就發多少貨幣，政府的印鈔權成為了其向社會群眾徵收賦稅的重要利器。

3、無錨紙幣(政府法幣)為什麼能取代金銀？

我們再看看黃金這麼強大的貨幣為什麼會被法幣一步步取代：

首先，黃金由於金礦開採速度原因，整體增量速度太緩慢，無法適應現代社會經濟高速發展的需要。也就是社會發展太快，人們創造的東西太多，黃金的新增跟不上。

第二，金銀不方便低額交易。金銀在進行低額時，比如買一個饅頭，由於體積太小，不好保存，容易丟失，而且也不方實際交易中的計量、難鑒真假。

第三，在個人進行高額交易時(比如古人要買一個宅子)。由於金銀太沉，不好攜帶，並且大額金銀在身上也容易被搶奪(運輸需要鏢局)，安全性不強。大家可以腦補一下帶十幾斤黃金去買宅子的場面。

更重要的是，政府在接手有黃金背書的紙幣發行權后，發現了一個法幣的奧秘：

當全社會都接受認可政府紙幣后，整個社會對金銀的凈兌換量極小，甚至是負凈兌換。那麼，政府發行紙幣就不再需要以真實金銀儲備作為前提，並且金銀的總量是上天定予的，無法隨意增減，不如心一橫把黃金幹掉！

於是，黃金在全球政府聯手打壓下退出漫長的貨幣歷史舞台。從此以後，各國政府極具默契地同步超發貨幣，全球金融史上出現了首次同步通脹時期。

引用著名經濟學家哈耶克的一句名言：「布雷頓森林體系瓦解后，人類歷史就基本上是政府製造通貨膨脹的過程。」

4、比特幣為何能崛起？

我們再來看一下馬克思對貨幣職能的定義：價值尺度、流通手段、支付手段、貯藏手段。

政府法幣在前三個職能中都做的相當不錯，但是在四個職能貯藏手段上卻用盡無恥之極。

全球政府法幣無錨濫發造成社會長期通脹！人們無法通過貯藏貨幣來貯藏財富！

對於此，全球人民特別是現在的人們，對全球政府的這種做法是極為憤慨。但是由於通貨膨脹是長期緩慢的，呈現溫水煮青蛙的態勢，而全球人民卻無法形成一個統一而強大的力量與全球的政府來抗衡制約。所以只能被動接受政府法幣。

而貨幣體系再退回到金銀本位也行不可行，那麼全球人民只能通過科技不斷創新，來創造下一代貨幣。

於是，2008年11月1日，比特幣誕生了！

5、精英主導的貨幣革命！比特幣誕生！

2008年11月1日，在一個隱蔽的密碼學討論小組裡，一篇署名Satoshi Nakamoto(中本聰)的研究報告：《Bitcoin:A Peer to Peer Electronic Cash System》(比特幣：點對點電子信息系統)發表，中本聰對比特幣理論系統實際運行進行了闡述，隨後又開發出最早的比特幣發行、交易和賬戶管理系統。

第二年1月3日，中本聰挖掘出第一個區塊鏈，內含50枚比特幣。從此，比特幣狂潮一發不可收拾，在全球，比特幣被迅速傳播，被各國人民接受和交易，覆蓋地域極為廣闊。

比特幣持有者為什麼認可比特幣？來源於比特幣系統的特點：

第一，比特幣是去國家化、去政府化、去央行化的系統，天生具有獨立性，不受任何機構與個人壟斷。

第二，比特幣的發行權屬於每一個人。

比特幣是開源貨幣，每個運算者(礦工)在完成解碼運算后可以獲得比特幣的獎勵。每個單個節點會向全網廣播交易，運算收集交易信息打包成新的數據塊。

並且正是由於比特幣所有程序開源，8年來無數黑客攻擊比特幣系統但卻無法擊垮比特幣，便是其安全防偽性的最好證明。

在交易機制上，每一個比特幣客戶端都在不斷記錄全部比特幣信息，每一次交易都需要經過大量公證，其安全性高於銀行中央電子貨幣系統。

第三，比特幣在設計初期就被設計成一個競爭系統過程，隨著算力增強，參與人員增多，越往後，挖礦難度就越大。

第四，比特幣的總量是固定的，在2140年，比特幣的終極數量為2100萬枚。並且如果作為貨幣系統，可以完美避免貨幣貶值、通貨膨脹的問題。

這四個特點完全打擊了壟斷貨幣發行、肆意發行、幣值不穩，濫發通脹的命門！

6、比特幣的缺陷

首先，由於比特幣沒有中央登記系統，所以持有者一旦忘記賬戶名、密碼，會導致徹底丟失，並且永久無法找回。

第二，比特幣由於是開源程序，其開放性和無排他性是最大的特點。也就是說，比特幣遵循了哈耶克的貨幣思想，就是讓所有貨幣進行無國家化的自由競爭，優勝略汰。但是正因為此，如果未來出現比比特幣更為完美的貨幣系統並且得到大家的認可，比特幣就會被取代。

第三，由於比特幣強大的私密性，任何人無法追蹤比特幣的來源與去處，所以比特幣極易成為洗錢等違法活動交易的渠道，並破壞政府對違法活動的管制。也是現在很多國家不承認比特幣為貨幣最重要的原因之一。

後記：

文末，對於比特幣到底是旁氏騙局還是貨幣革命，筆者無法判斷。因為比特幣的歷史意義，筆者至今依然難以充分認識，而貨幣未來能否回歸經濟自由化，我們也難以預料。

也許未來，我們回過頭再看比特幣，這就是一個天大的笑話，又或許未來，比特幣的技術成為了貨幣史上核心繫統理論。但是無法否定的是：比特幣是人類歷史上最令人生畏的自我強化貨幣系統，一切的一切，我們還是等待時間來驗證吧。