AI 對沖基金創造新貨幣，要將華爾街「開源」

雷鋒網2月23日報道，華爾街是一個競技場，一場完全屬於金錢的達爾文優勝劣汰的競爭。Gordon Gekko曾說，貪婪是好的，「它抓住了進化精神的本質」。華爾街是這樣運作的：一個對沖基金尋找到一個利益點，便開始進行瘋狂保護，將他們的交易數據鎖死，阻止他們的交易員跳槽去隔壁公司。而這個利益點就存在於沒有人能發現的市場無效率和更低的成本費用之中。但是Richard Craib 想要改變這一切。他想將華爾街的血腥競爭轉變成一種和諧共生。

據《連線》雜誌報道，如今，這個29歲的南非技術員和他的另類對沖基金 Numerai 啟動了一項新的數字貨幣項目。Craib 的想法非常奇怪，所以不同於以往的任何經驗，這個項目的命名都變的很模糊。從比特幣的底層技術中獲得靈感的 Craib 為自己的創新加入了Crypto金融（Crypto++庫是一個用c++編寫的密碼類庫）領域所謂的「數字令牌」——一種基於互聯網的資產，可以將從風險資本到計算機電源的一切進行眾包。Craib 希望他設計的特殊令牌可以讓華爾街的人在一個團隊中工作。這是一個奇怪、複雜卻潛力巨大的創新，它建立在技術上一個非常大膽的安排、一種新的布局和對資本市場前提條件的一種質疑。貪婪依舊很好，但是人們一同工作也許更好。

據雷鋒網了解，位於舊金山的 Numerai 是一個用人工智慧操控交易的對沖基金。但是這個系統並不只是 Craib 的功勞，而是數千名數據科學家努力創造的最好的交易演算法的結果，並且在他們得到努力下，它戰勝了比特幣。整個概念聽起來像是一個矽谷的冷笑話。但是 Numerai 已經用這樣的方式進行交易超過一年，據 Craib 說，系統也在持續獲利。這個項目也吸引著很多大人物，比如復興技術公司（Renaissance Technologies）的創始人Howard Morgan（該公司是技術驅動型交易領域的先驅者，獲得過巨大成功）。

（圖為 Richard Craib）

這個系統的精妙之處在於：Numerai 將數據交給科學家們之前會先將交易數據加密，以防止他們模仿基金的交易。同時，公司會謹慎地組織這些加密數據，使得數據科學家們可以用數據建立模型提升交易質量。這樣的眾包方式在某種程度上看起來非常可行。但是在 Craib 眼中，這個系統仍然存在著一個重大問題：如果一個優秀科學家從中獲利，會因為某些動機邀請其他優秀科學家加入其中，這種眾包的思維其實是與華爾街「自利「的核心理念相悖的，華爾街堅信應為自己掙最多的錢。

這也正是 Craib 的新令牌想法的來源。Craib 和他的公司相信，如果可以將所有人的動機統一起來，Numerai 會更加成功。他們希望這種新的貨幣——Numeraire，可以將在線競爭變成一種合作，將華爾街的模式逐漸轉變。

人人共贏

在系統的第一個版本中，Numerai 發生了一個重大失誤。公司發放比特幣的標準是只基於加密測試數據的成功，而不進行真實市場測試。這個設定相當於在鼓勵科學家們與系統數據賭博，為自己獲利而不是為整個基金工作。比特幣大企業 Coinbase的聯合創始人及華爾街資深人士 Fred Ehrsam 說「這個判斷標準只基於過去發生的事情，而不是未來發生的事情。「

但是 craib 覺得這個系統的失誤還有另一個方面，這也是華爾街的問題所在——數據科學家們仍然在競爭，他們每個人都只為個人奮鬥，而不是為了一個相同的目標。他們最大的興趣是為自己贏得更多的利益。如果他們把成果發布出去，那麼競爭會更加激烈，他們贏得的獎金會變少。儘管科學家們正在共同建立一個主要的人工智慧，但是他們仍然有分歧，基金和這些基金的創建者目的相左。

為了解決這個問題，Numerai 將 Numeraire，總共1,000,000個令牌分配給12,000個參與的科學家。科學家在排行榜上排位越高，就能獲得更多的 Numeraire。但是 Numeraire 並不是一個真實可用的貨幣，它只是用來下注他們的機器學習模型會在真實市場中運行順暢。據雷鋒網了解，如果他們的交易成功，他們可以將Numeraire 取回，並獲得比特幣的報酬，算是一種分紅；如果交易失敗，公司會清除他們的 Numeraire，也不會給他們發放薪酬。

這個新的系統鼓勵數據科學家們建立可以在真實市場而不是在測試數據上運行的模型。Numeraire 的價值也會因為整個對沖基金的整體成功而按比例增加，因為如果基金增長的時候，Numerai會為數據科學家擁有的每一個Numeraire兌付更多的比特幣。Craib 解釋到：」因為Numerai 每月會給持有 Numeraire 的人付一百萬美元，那麼 Numeraire 的價值會變得非常高，因為持有 Numeraire 將會是賺取這一百萬的唯一途徑。「

這是一個精妙的邏輯：每個用Numeraire 下注的人都有一個讓其他人建立最好模型的動機，因為大家一起努力，使得基金成長的越快，大家可以分紅的額度越多。每個人都有想要增加更多人才的動機。這是一種獎勵合作的結構。

另外，儘管 Numeraire 本身沒有固定的價值，但是它必定會在二級市場上被交易。最有可能的買主會是一些成功的數據科學家，因為他們想要增加他們的存量，下更多的賭注，得到更多的比特幣。並且如果基金取得成功，二級市場需求增加，那麼即使那些不下賭注的人也能看到他們 Numeraire 價值的增加。在它的交易過過程中，Numeraire 會變成一種「股票「，一種自成體系的」貨幣「。

一個富足的合作體系

對Craib，這個頭髮捲曲，身高190的受過訓練的數學家來說，他的希望就是 Numeraire 能夠激勵華爾街像一個開源軟體一樣運行。在這個「軟體」中，大家互相分享，所有人從合作中獲利，整個系統變得更好。比如谷歌將他們的人工智慧引擎開放出來，因為來自外部的改善會使得谷歌自己的系統也變得更好。

「為什麼技術是合作博弈而金融則是零和博弈呢？」Craib問道，「技術公司從由不同類型的人組成的網路效應中獲利。因為他們都在努力構建整個網路，而不是相互競爭。」

Craib 和他的公司在以太坊（Ethereum）中構建他們新的令牌。如果這個令牌能趕上比特幣的發展之路，那麼與此相關的每個人都會想要主動推進這個新項目，將它推入新的發展之路。