中國私募股權投資數量規模創新高 大數據、人工智慧成投資熱點

14日在上海閉幕的「第11屆投資年會年度峰會」發布的《2016PE/VC行業白皮書》(以下簡稱報告)顯示，從整體上看，2016年的私募股權投資(PE)和風險投資(VC)市場呈現募投創新高、投資策略往創新領域轉移、高凈值個人成私募投資合伙人(LP)重要組成部分以及特色產業基金高速增長這四大最新趨勢。

《2016PE/VC行業白皮書》由股權投資市場服務機構投中信息和歌斐資產聯合編撰，今年是該報告發布的第四年。

——募投創新高。報告顯示，截至2016年12月底，共有1351隻私募股權基金完成募集，募集規模達1746.95億美元，分別比2015年全年增長12%和105%，創下歷史新高。由於2016年IPO擴容逐漸提速，市場對pre-IPO(投資於企業上市之前)的項目愈加關注。

——科技、傳媒和通信(TMT)行業熱度持續，技術驅動型行業成熱點。報告指出，從投資主題上看，2015年大數據、移動醫療和智能硬體的投資熱潮延續到2016年。從行業趨勢來看，2016及2017的投資主題將更聚焦於以高新技術為核心的應用，2015年的互聯網消費平台熱度逐漸冷卻。服務雲端化、硬體製造智能化將成為新一輪投資熱點。

——高凈值個人是私募投資合伙人重要組成部分。報告顯示，在2016年股權投資市場合伙人類型分佈中，富有家族及個人佔據49%，排名首位；企業投資者排名第二位，佔據15%，投資公司佔據10%，上市公司佔據5%，政府機構佔據3%。一個重要的發現是，政府引導基金數目於2016年持續增長，總量達901隻，共計23960.6億元人民幣。從行業分佈上看，醫療健康和人工智慧受到較高的關注。

——產業基金高速增長。2016年，產業基金保持了2015年的高速增長，仍然處於加速擴張時期。數據顯示，2016年股權投資領域中圍繞產業主體成立的基金個數累計達到210隻，總規模達到1887億美元。除了百度、阿里巴巴、騰訊、萬達等活躍在產業投資、併購中的上市公司之外，近年來地方政府也紛紛出資成立產業基金，促進地方新興產業的發展，這表明了政府「金融支持實體，經濟脫虛向實」的態度。

「2016年PE/VC行業的種種變化和趨勢，反映出三方面的信心提升，一是社會各界人士對早期企業的投資信心；二是對通過投資創新性企業從而參與經濟轉型、產業升級浪潮的增長信心；三是對整個PE/VC行業在監管自律與激烈競爭中不斷凈化成熟的信心」，歌斐資產私募股權投資合伙人王彪文告訴記者。(完)