網貸銀行資金存管指引攪動市場 九成平檯面臨生死存亡考驗

網貸平台要與銀行對接資金存管已成為板上釘釘的要求。

2月23日，《網貸資金存管監管業務指引》(以下稱《指引》)正式出台。監管明確了網貸機構與銀行雙方的存管權責，銀行可以幫網貸機構「管錢」，但堅決不當「靠山」，不為交易擔保增信。這下力圖合規的網貸平台和對此業務感興趣的銀行可以「擼起袖子加油干」了。

《指引》未出台之前，多家網貸平台「忐忑」中探索與銀行合作存管的事宜。據《投資者報》記者不完全統計，截至2月23日，上線銀行資金存管的平台有128家(詳見「128家由銀行存管資金的互聯網平台一覽」表)。以全國2000多家平台來算，只有不到一成的平台完成這一任務。如今，《指引》還要求網貸平台六個月內完成銀行資金存管方面的整改。

對此，你我貸方面認為，有無對接銀行資金存管將成為網貸平台的生死線。有了《指引》，銀行進行網貸平台資金存管業務的意願預計也將明顯提升。而銀行資金存管的隱形門檻也會加速網貸行業優勝劣汰的進程，沒有存管的小平台很可能黯然退市。多位業內人士指出，考慮到已經進行但未對銀行資金存管業務進行披露的平台，超九成的網貸平台都面臨生死存亡的考驗，生死未卜。

資金存管進展緩慢

在網貸行業發展的過程中，一些網貸機構資金缺乏第三方監管，普遍存在設立資金池、侵佔或挪用客戶資金的行為，有的甚至捲款「跑路」，極大地損害了投資人利益。

去年8月，《網路借貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》(以下稱《暫行辦法》)公布，指出了網貸資金存管的必要性，但具體細則始終未明確。因此，銀行與平台都在試探中前行，即使有的已經簽訂了合作協議，往往也會發生變故。

如今，以銀行資金存管的標籤為網貸平台進行分類，從前文的數據來看，僅有一成可以稍微鬆口氣，另外九成則需在未來6個月內奮力合規。

此前，銀行方面的謹慎也是此項業務進展緩慢的原因。據網貸之家及盈燦諮詢不完全統計，截至2月23日，僅有民生銀行、江西銀行、徽商銀行、恆豐銀行和華興銀行等33家銀行布局P2P網貸平台資金直接存管業務。

金信網副總經理李玉維透露，「自2016年以來，互金專項整治風聲鶴唳，正常運營平台的數量不斷下降，平台與存管銀行彼此的」擇偶標準也一度攀升，這也是造成平台存管舉步維艱的重要原因。

他告訴《投資者報》記者，一年來，金信網接觸了10餘家銀行，談判30多次，從用戶資金安全、技術對接點、未來用戶體驗等方面考量，最終與合適的商業銀行「聯姻」達成存管戰略合作。

多位從業者表示，《指引》將會推動銀行資金存管業務加速。中瑞財富CEO張巍薇認為，未來會有更多銀行參與到互聯網金融存管業務中，存管服務也將更為專業、優質。錢罐子COO蔡弋戈稱，對於廣東平台來說，最近出台了監管細則和備案細則，現在銀監會又發布了資金存管指引，網貸平台的合規之路變得有章可循。

6個月整改期壓力大

並非只有金信網在推進銀行資金存管合作時困難重重。在網貸行業內大多如此。據了解，有的要花費8個月，最短的則也有65天。這樣的現實也使得從業者對6個月的整改期后的發展只能保守地想象。

短融網總經理楊夏耘指出，《指引》出台，明確由商業銀行為網路借貸機構提供資金存管服務，或將改變先前平台「熱臉貼冷屁股」一廂情願的現象；同時，釐清了銀行在網路借貸業務中的責任，不承擔借貸違約責任，不需要給平台做信用背書，打消銀行原有的顧慮，預測未來會有更多商業銀行加入到網貸資金存管業務中來。

「然而，《指引》對提供存管服務的銀行也在包括組織架構設置、業務管理和風控制度、結算服務能力、信用資質、技術能力等方面提出了很高的要求，這將引導還未開展存管服務的銀行儘快形成提供存管服務的能力，倒逼已開展存管服務但不完全符合《指引》要求的銀行在6個月內完成整改。這對一些銀行來講可能會形成一定的挑戰。」碧有信相關負責人王聖運表示。

同時，融金所總裁黃德林告訴《投資者報》記者，《指引》明確由商業銀行來承接存管業務，但銀行不對借貸行為保證、擔保，不承擔借貸違約責任；同時，強調存管是網貸信息中介機構的必需，不是品牌營銷的背書，「不能藉此宣傳」。從業者都注意到這些內容，他們表示，這對網貸平台本身來說就是實力的考驗，因為銀行也不會大的小的一起抓。

存管使得「跑路」變艱難

多位業內人士認為，銀行存管，對於平台是一個門檻，也是一個監督。不管是從技術方面，還是平台資質方面都有一定的要求。這就使得行業重新洗牌，有望獲得修整，也可以防止客戶資金被非法挪用，增進行業信譽等級。未來6個月內，平台上線資金存管的腳步將加快。

火球理財CEO孟慶彪對《投資者報》記者表示，火球理財很早就與開展資金存管業務的銀行進行了反覆溝通，但因《存管指引》尚未落地，因此並未像很多平台一樣提前「搶跑」，如今《指引》正式落地，火球理財將加大力度，儘快依照《指引》規範完成監管要求。

當然，銀行資金存管也不能表示相關平台就是絕對安全的。有投資者質疑，平台放幾個虛假標的，錢不就又回到平台控制的賬戶了嗎？

對此，積木盒子CEO謝群如此解釋，存管能夠明顯避免平台經營者的道德風險，因為各位賬戶里的資金平台無法觸及，把大家的錢捲走跑路這件事會變得很艱難。而虛假標的的問題要靠充分的信息披露來解決。他還說，「這些天我們的一些項目又在接受投資者的拷問，雖然我們被追得很苦，但心裡非常踏實，因為這才是投資者理性的標誌，我們做了這麼多投入，盡職調查、風控打分、披露這麼多信息、提前半小時發布項目強迫大家看了再投，都是希望大家能善待自己的投資，不要盲投。」

謝群表示，另一個有幫助的手段是債權登記，現在的行業協會、未來的監管機制都會在這方面想辦法。