Netflix 和愛奇藝合作后，我們理解的視頻付費

文／朱昂

今天一個重要的新聞讓我為之一驚：Netflix和愛奇藝簽署授權協議，通過愛奇藝曲線入華。雖然還沒有更加具體的時間表和內容，但這將成為視頻電視里程碑事件。作為相對早一些研究Netflix的人，今天我們也分享一下自己的一些思考。

視頻網站的渠道價值

基於視頻網站大量的用戶數量，同時過去幾年行業集中度快速提高。目前基本上以BAT下面的優酷土豆，愛奇藝，騰訊為代表了。這些視頻網站逐漸有了強渠道的特徵，能夠將好的內容進行分發。

我們看互聯網，移動互聯網的每一次變革，基本上圍繞著一些基本的共性來，許多商業模式的本質是不變的。比如大流量入口平台，對於應用的二次分發能力。今天我們看到傳統電視的開機率越來越低，更多的人去到視頻網站觀看各種節目和視頻。另一邊，我們也看到電視生產商為了避免管道化命運，開始大量接入一些互聯網內容。這和最初互聯網應用，移動互聯網應用的崛起類似。

新渠道一定會對舊渠道完成革命。從社交，購物，搜索我們都看到了這個趨勢。視頻作為媒體的一種，也正在完成新渠道對於傳統渠道的革命。無論怎麼做文章，電商終究擺脫不了硬體管道的命運。在全球，都沒有任何電視生產商能夠成為大平台或者大渠道。因為用戶對於硬體沒有任何粘性，粘性在軟體。相似的案例我們從蘋果手機獨霸全球利潤率就能看出，有定價權的一定是內容軟體。

我們看到視頻已經完成了集中度提高，這幾大巨頭掌握了80%的用戶流量，成為了視頻行業中的內容分發平台。相比而言，資訊行業依然沒有打完仗。各種自媒體因為文字生產成本相對偏低，還是大量各過各的小日子。目前沒有一個真正獨大的資訊平台，將這些文字訊息聚合，不過這天並不遙遠。

帶寬提高的大背景

任何一個軟體應用趨勢，背後都離不開硬體先行的周期。

的帶寬提高，是視頻行業爆發的關鍵。從幾年前的一線城市，到最近幾年的二三四線城市。整個帶寬以幾何倍數的速度提高，帶來了視頻的全新爆發。在我們對於陌陌的研究中，也提到硬體帶寬起來后，視頻整個行業都起來了。幾年前我們下載一個電影要十個小時，以前還有朋友買藍光DVD播放機。今天路邊小攤都死掉了。一方面是大家開始為內容付費，另一個更關鍵的是帶寬起來后，直接通過高速寬頻來實時觀看的體驗更好。

事實上，的高速光纖普及率已經非常高。這也是各種互聯網應用在過去幾年渠道下層的原因。通過帶寬起來，渠道下層，他們迅速獲得了三四線城市的長尾用戶。當然，這個趨勢也意味著移動互聯網用戶的滲透基本上見頂了。

中產崛起，內容付費的大時代

我們不得而知未來Netflix在服務會如何收費。

按照Netflix在香港最低63港幣的價格，摺合一年下來也要600人民幣，這將超過大量的視頻網站年費價格。但是從中產階級起來的大時代中，越來越多人解決衣食住行后，開始為內容付費，精神消費成為了性價比最高的商品。

即使600元的價格，在今天的通脹環境下其實吃幾頓飯就沒了。這也是前幾年電影市場能起來的一個大邏輯。不是說電影多好看，而是看電影性價比越來越高。

同時，在名義GDP增速下來后，「閑」文化可能會起來。日本有大量的宅男，美國人也有許多每天在家很長時間，未來或許也是如此。在8小時工作結束后，看看好的視頻內容。

Netflix從渠道向內容商轉型

而Netflix自身已經從過去單純的渠道商向內容商逐漸轉型。今天和愛奇藝合作，也說明兩點：

1）Netflix不是簡單渠道，而是由優質內容製作能力的。通過愛奇藝，不是簡單外包一層美國的內容渠道，而是內容製作，以及優質內容購買的能力；

2）在積累了1億用戶后，Netflix接下來的擴張也需要和各個國家的大渠道合作。因為大量的國家本土都有類似於愛奇藝，優酷土豆，騰訊，樂視等本土化的強勢視頻渠道。而本地化落地對於互聯網公司又是一個強運營的工作。

Netflix能夠持續增長，還是受益於幾個大變化。一個最大變化是后金融危機時代，美國經濟實力和歐洲，日本迅速拉開差距。雖然緊隨其後，但本土的文化還是不夠強。所以美國本土文化的全球影響力越來越大，導致大家都想看Netflix的美劇。

同時，因為Netflix向流媒體轉型后，獲得了非常強的現金流能力，不斷採購好的內容。這也導致過去十年美劇的製作精良程度甚至超過了大量電影大片。

最後的總結

視頻+內容是持續的方向，陌陌代表的是直播模式，愛奇藝+Netflix代表的內容模式。用戶已經開始從內容驅動轉向平台驅動（其實，真沒啥非看不可的內容）。做成平台後，分發能力會越來越強，壁壘也在提高。理論上，真正的壁壘只有在平台上。內容付費的浪潮完全沒有結束，未來單人內容付費的規模會越來越大。