第二代聯合存管模式或終結 開放借款人信息平台憂銀行搶客戶

對於最新出爐的《指引》，新聯在線 COO 陳智誠認為，《指引》中「不得外包交易信息處理」的要求，則會讓第二代聯合存管模式再次被終結。屆時，部分城商行已經上線的銀行存管系統必須大改。

《指引》第十二條（2）提出，存管人履行「為委託人開立網路借貸資金存管專用賬戶和自有資金賬戶，為出借人、借款人和擔保人等在網路借貸資金存管專用賬戶下分別開立子賬戶，確保客戶網路借貸資金和網路借貸信息中介機構自有資金分賬管理，安全保管客戶交易結算資金」。

陳智誠稱，這與之前的徵求意見稿基本一致，但是關鍵在於：

同時，《指引》第十二條（8）也明確要求：存管人應對網路借貸資金存管專用賬戶內的資金履行安全保管責任，不應外包或委託其他機構代理進行資金賬戶開立、交易信息處理、交易密碼驗證等操作；

陳智誠表示，按照徵求意見稿中的「不得外包資金賬戶開立」的要求，讓「第三方支付做通道、銀行只做資金存放」的第一代聯合存管模式終結；之後又發展到了「第三方支付做交易清算，銀行做大賬戶+虛擬子賬戶」的第二代聯合存管模式。截至目前，部分城商行的銀行存管就是用這種模式做的。

紫馬財行CEO唐學慶表示，《指引》明確存管人不應外包或委託其他機構代理進行資金賬戶開立等操作，可視為第三方聯合存管模式確定不合規。此前，已經有很多平台開始著手進行直接存管的洽談合作以及數據對接等工作，相信很快就會有部分平台陸續上線符合《指引》要求的存管合作。當然，銀行存管合作是有相當門檻的，不乏會有大部分平台因此退出網貸舞台。

唐學慶稱，《指引》明確了現存不符合指引要求的網貸存管合作，應在6個月的期限內完成整改，對廣大網貸平台的銀行存管對接工作設定了具體的時間結點，有利於倒逼網貸平台加快現有的合規建設工作進度，爭取在6個月的過渡期內儘快簽約、上線存管系統。

匯付天下高級副總裁兼匯付數據總裁穆海潔對此則表示，匯付天下此前已完成與貴州銀行、徽商銀行等多家商業銀行對接工作，具體來說，匯付天下將為委託人（網貸平台）和存管人（商業銀行）提供雙向的技術對接服務。「在嚴格落實《指引》要求的前提下，面向網貸行業提供合規、高效的服務。同時，我們也有信心在6個月整改限期之內幫助合作的網貸平台與商業銀行完成全面對接。」穆海潔如是說。

此外，友金所總裁李昌國表示，《指引》亦對存管人提出了更高要求，與徵求意見稿相比，《指引》增加了要求存管人的網路借貸資金存管業務技術系統應當「通過履行表面一致性的形式審核義務對客戶資金及業務授權指令的真實性進行認證」，以防止委託人非法挪用客戶資金。

李昌國稱，《指引》還明確了存管人對信息披露的範圍和職責，即第十八條：存管人應按照存管合同的約定，定期向委託人和合同約定的對象提供資金存管報告，披露網路借貸信息中介機構客戶交易結算資金的保管及使用情況，報告內容應至少包括以下信息：委託人的交易規模、借貸餘額、存管餘額、借款人及出借人數量等。

較徵求意見稿相比，《指引》刪掉了公開披露的要求，並刪減了披露逾期率、不良率、平均借款期限和成本等風控指標。

此外，《指引》亦對借款資料提出了大量要求，如「委託人需向存管人提供包括但不限於委託人基本信息、借貸項目信息、借款人基本信息及經營情況、各參與方信息、交易指令、借貸信息、收費服務信息、借貸合同」。

陳智誠認為，其中最關鍵的是「借款人信息、收費服務信息、借貸合同」這三項信息，這會給網貸行業帶來兩個問題：一是P2P 平台相當於對存管銀行完整開放借款人信息和資源，P2P 平台會擔心銀行搶客戶；

二是對於消費金融、現金貸這類資產，一天數千筆甚至數萬筆交易信息、資料、合同的傳送，對於平台和銀行的系統承載能力、傳輸能力、安全性等都是不低的要求。

陳智誠表示，沒有一定規模、一定技術能力的平台和銀行都難以承載，這就恐怕又成為了一大合規難題。