智能金融，互聯網金融的未來之路

、馬化騰對決互聯網支付之時，也許郭樹清正笑而不語。

這位剛剛履新的銀監會主席，雖然目前的工作重點還是梳理銀行監管體系，整治泛濫資金，但一旦大局初定，必然會投入精力謀求傳統銀行業的轉型和發展。畢竟此前，保監會也早已啟動保險新政改革，謀求險資未來空間。雖然後來由於鬆綁過度、控制乏力，金融創新亮點差點變成動物兇猛，但國家對金融整體層面的改革方向，並不會因此改變。

主動，是源於被動。金融，對發展的重要影響，正在不斷加重。特別是在移動支付、互聯網金融和智能金融這幾個方面，也將逐步影響未來整體金融業的發展。

特別是互聯網金融的信貸和智能金融的快速發展，龐大的投資理財、中小貸款都分走了傳統銀行業務的一大塊利潤。更是刺激了傳統銀行業的深度憂慮。畢竟，中移動、中聯通這幾個巨頭，在傳統的語音時代到互聯網流量時代的改革中，收入銳減，也是前車之鑒。

2016年互聯網金融行業市場規模已經高達17.8萬億，2020年預計將高達43萬億。整個互聯網金融蠶食傳統銀行業的收入，更為可觀。而隨著過去幾年天量信貸資金的退潮，銀行內部管控趨嚴，各項收入減少也是一個可能趨勢。加之傳統銀行業本身的業務轉型，銀行高管早已呈現離職浪潮，並且多為轉戰互聯網金融。

未來，智能金融將給銀行業更大的刺激和反思，也倒逼銀行業以更為開放的態度，實現兩者在徵信安全、信貸合作和大數據等方面的全面合作。

智能金融的腳步，比人們預料的還快。

行業大洗牌

社會似乎正在逐漸對互聯網金融失去耐心，這並不是一個聳人聽聞的謠言。百度新聞指數表明，2016年和2017年，易租寶、跑路、裸貸、校園貸等熱門詞語，佔據互聯網金融類的熱度前列，這也說明了行業面臨的巨大挑戰。

2016年以來，監管部門加強了行業管理，特別是涉及違法犯罪的假冒「互聯網金融」，更是遭遇監管部門的定點狙擊。網貸之家數據顯示，正常營業的互聯網金融平台降至2281家。但2281這個數字，無疑依然是太多了。一個健康的互聯網金融市場，也許最終生存下來的只是228家、甚至是22家。未來，全行業將步入殘酷的全競爭、強淘汰的洗牌期。

對此，麥子金服黃大容指出，互聯網金融從早期混亂的草莽擴張，發展到了後來的網路借貸，而未來將會進入全面智能的金融階段。只有依靠有關部門的強化監管，和互聯網金融行業自身的快速有序發展，才能取得全行業的成功。

時機只在須臾之間。一邊是互聯網金融的行業整頓，另一邊是會有幾家優秀平台獲得資源扶持並迅速做大。

毫無疑問，互聯網金融的競爭核心在互聯網，這也是它有別於傳統銀行依賴大項目貸款的根本區別。黃大容指出，智能金融的核心，是聯動演算法，要把金融的各個重要組成部分比如欺詐風險、信用風險、市場風險、人工、營銷、安全等多個因子提取出來，做一個聯動演算法。

演算法能不能成功，決定了金融項目能不能成功。特別是預期壞賬損失和運營成本這兩個方面，更是決定了互聯網金融的好壞。然後，才是如何實現最大投資收益和最小運營成本的問題。安全和效率，這是幾乎所有的金融項目最為看重的不等式平衡。

據黃大容介紹，麥子金服目前在智能金融領域投入巨大，在金融科技方面建立了專業的DaaS系統和底層SaaS系統，特別是在金融大數據營銷方面，實現了實時的穿透型資管能力，還有專業的移動互聯網金融和智能財富管理系統。未來，將會形成一個三級因子的數據建模實時聯動定價系統。

在互聯網金融逐步走向理性健康，並逐漸積累了大數據分析管理、風險控制智能審核、投資風險控制、交易模型管理等未來「智能金融」形態和功能之後，將全面改變互聯網金融產業的競爭格局，出現新的巨頭陣營。

技術決定生死

運營八年，為410萬用戶提供投資和融資信息中介服務，這才是麥子金服的競爭重點。而麥子金服在智能金融方面的投入，也是不吝氣力。光是管理團隊，就有多位高管來自BAT、平安集團、復星集團等知名企業，如陸金所前CRO李曉忠、陸金所前CTO翁明軍、阿里巴巴的楊恆等。

麥子金服的核心競爭力，在於全覆蓋的債權資產風控技術平台，和大數據分析管理技術的開發與支持資源。資料顯示，麥子金服在技術上發力較早，曾先後獲得「上海市雙軟認證企業」稱號、「上海市高新技術企業」認定，並擁有27項計算機軟體著作權。

而在強大的風控系統基礎上，麥子金服正在完善開放式的債權實時聯動定價服務系統，即對債權產品的資產穿透盡調，實現資金和資產端正反雙向的聯動定價，從而提高債權運營鏈條的效率，由此提高鏈條上接入的各個機構的利潤。

而這，也和銀行業切入互聯網金融的意圖，不謀而合。

據黃大容介紹，2016年底，麥子金服就和央行的區塊鏈研究室簽定協議，未來會合作研發基於區塊鏈技術的穿透式資產聯動定價系統。

據記者了解，這應該是目前第一家科技公司和大型金融機構正式合作並開展的區塊鏈技術智能金融項目。

在人工智慧的改造下，不再局限於「互聯網+金融」，而是逐漸向「互聯網+金融+大數據+智能」轉變，而傳統銀行業也同樣在進行業務轉型，兩者將擁有極大的合作空間。

此前，麥子金服自主研發的「五行」金融科技系統，就備受行業關注，這個通過大數據模型和反欺詐模型的雙重過濾，以及水滴風控系統穿透式審核嚴控風險的技術應用得到多方的認可。未來，麥子金服在大數據、人工智慧、雲計算、移動互聯等技術方面，拓展區塊鏈、智能顧投等金融領域業務，全面接軌銀行業成熟的數據管理、風險控制和投資管控相結合，迅速轉型到高科技型的「智能金融」的可能。