央行下了死命令支付寶、財付通由「網聯支付平台」處理

央行下死命令，支付寶們被「收編」，馬雲們哭爹喊娘的日子剛開始！

一、央行下死命令，所有網路支付要通過網聯

8月4日，央行宣布：從2018年6月30日起，類似支付寶、財付通等第三方支付公司受理的，涉及銀行賬戶的網路支付業務，都必須通過「網聯支付平台」處理。

下面就是這份文件：

「央行對網聯已經下了死命令，必須完成接入，技術達到要求。幾個巨頭實際上表態也都比較支持，不過這個時間點也比預期要早」

公告顯示，包括央行清算總中心、財付通、支付寶、銀聯商務等在內的45家機構於7月28日簽署了《網聯清算有限公司設立協議書》，擬共同發起設立網聯。

二、央行把第三方支付「收編了」，支付寶和財付通的超級金融夢想，遭遇到了天花板。

據報道，持有網聯37%股份的，是央行下屬7家單位，共出資7.6億元人民幣；而支付寶和財付通最終持股比例皆為9．61%。支付寶們在網聯中的江湖地位，從此可略見一斑！

可以看出，第一大股東就是央行；第二大股東（梧桐樹）是外管局的投資平台，常常在股市裡翻雨覆雨的國家隊成員，可以理解為央行的「孫公司」；第六、第七、第八、第九、第十大股東，也都是「央行的人」。

對於第三方支付機構來說，在「收編」的同時苦樂不均。財付通獲得了跟支付寶平起平坐的地位，而且友軍京東也躋身第五大股東。相比之下，馬雲肯定哭暈在廁所！

股票說（gps0101tmt）：阿里的市值是京東的7倍，螞蟻金服的估值是京東金融的10倍，支付寶的支付份額是京東的15倍，但是，支付寶在網聯的股份只有京東的兩倍！支付寶可是佔據支付市場份額近50%，半壁江山啊！拿到網聯的股份不到10%！相比之下，馬雲躲在被窩哭死，一夜回到解放前，劉強東夢中笑醒，差距就這樣拉近了！

第三，央行通過組建網聯，把對第三方支付的控制權牢牢抓在手中。

以前，由於第三方支付機構直接跟各銀行對接，就出現了客戶交易央行無法監管的情況。

這很好理解：比如你使用支付寶，從自己的建行賬戶向朋友的農行賬戶轉賬。如果是傳統的銀行卡匯款，這筆錢從建行出來，進入銀聯的清算系統，然後到達農行。

但在第三方支付出現之後，不是這樣完成的。你通過支付寶從建行轉出的錢，進入了支付寶建行賬戶；然後，支付寶從自己的農行賬戶，給你的朋友打了一筆相同金額的錢。這樣，除了支付寶，沒有一個中介機構、監管機構可以看到這筆交易。這是最令央行不安的，因為央行無法監管。

所以，網聯平台是央行強加給第三方支付的一個中介機構。

根據文件所提到的，成立網聯，這是中央關於互聯網金融風險專項整治的重要決策部署。換句話說，成立網聯，不僅是央行一家的考慮，而是整個最高決策層的共識。

為啥成立網聯、收編支付寶有這麼重要，甚至連最高決策層都驚動了？

筆者認為，歸根結底，還是因為金融這個領域太敏感。這是一個國家經濟的心臟和根本，牽一髮而動全身，出不得一點閃失。而現在支付寶等越做越大，如果放任之流，恐將成為引爆全局的風險點。

1、現在支付寶們沒有納入央行監管，支付寶們幹什麼事，央行幾乎不掌握。

由於第三方支付機構直接跟各銀行對接，現在客戶交易，央行基本無法監管：你通過支付寶從建行轉出的錢，進入了支付寶建行賬戶；然後，支付寶從自己的農行賬戶，給你的朋友打了一筆相同金額的錢。這種模式繞開了央行的清算系統，使銀行、央行無法掌握準確的資金流向。

支付寶們沒有納入監管，就像一個倉庫沒有曬到陽光，時間長了，難免弊端叢生。比如，會不會發生洗錢、套現獲利、盜取資金這樣的事？資本充足率夠不夠？會不會發生擠兌危機？

別小看支付寶、餘額寶。以餘額寶為例，據最新的信息，其凈資產已經增長至1.43萬億元人民幣——餘額寶的規模已經和國有和股份制大行同類可以隨時存取的個人活期存款分庭抗禮！

支付寶們這樣的資金流動規模，如果不納入監管，萬一出啥事，那真是會驚天動地！

2、支付寶們掌握得大量金融大數據，央行無法掌握和分享，這種「燈下黑」的狀況，很容易造成「數據寡頭」壟斷的重要一步。

互聯網時代，最重要的資源，不再是石油、天然氣，而是數據。而任何一個國家最重要的數據，是金融數據。如果一個國家的金融數據、支付數據、消費數據等，本國政府掌握不到，反而被其它國家收集和掌握，這是非常危險的。

大家要知道，像的華為要進入美國，是多麼的艱難，就是因為連普通的通訊設備都涉及美國的安全；而美國要在開設一個普通金融分支機構，幾乎比登天還難，被反覆長時間的審查，到現在還看不到「一絲雲彩」。

按照以前的模式，央行是掌握不到支付寶們交易數據的。這種燈下黑的情況，央行已經開始警惕了。銀行金融研究所所長孫國峰就曾在一個公開論壇上出語驚人——要警惕金融數據寡頭！

現在，央行設立了一個「網聯」，等於在支付寶和用戶間插了一杠，直接打破了通過支付寶對金融和消費大數據的壟斷，所有的支付清算數據，最終都通過網聯匯總到央行這來了。

老子說過：國之利器，不可以示人。維護金融安全，這是當前中央最關心的大事之一。在國家利益和國家安全面前，無論你是馬雲，還是張雲李雲，都只能順潮流而動。

今天，一個時代終結了，一個新的時代也開始了。支付寶們野蠻發展的時代過去了。其實，這未嘗不是一件好事。因為，越是野蠻發展，步子太大了，容易存隱患，反而越會給以後埋下地雷和禍根。

當然，從長遠看，支付寶們的前途仍然無量。隨著互聯網、物聯網、人工智慧的快速興起，銀行業的大變革，早已開始了。互聯網的出現、BAT的崛起、第三方支付的復興，給了傳統銀行以顛覆性的一擊，也賦予了傳統銀行以改革的動力。

在科技改革和開放競爭面前，沒有一切行業能夠永垂不朽，沒有一種商業模式能夠一勞永逸。雖然支付寶們被關進了籠子里，但是傳統銀行曾經躺著賺錢的日子照樣一去不復返了！

四、馬雲們哭爹喊娘的日子剛開始

一個時代的終結，也是一個時代的開始。

金融行業風險高，外部性很強，老百姓參與很多，很容易影響社會穩定，當監管跟不上，行業出風險的時候，加強監管的第一反應就是控制牌照。

用戶對接銀行，要通過網聯清算！

市場上流傳著一個笑話：如果你愛一個人，就讓他創業做支付，那裡有無限的機會；如果你恨一個人，就讓他創業做支付，那裡有無盡的「杯具」。（在這裡不方便展開講，請腦補）

迅猛發展的第三方支付市場，目前用戶量和交易規模均為世界第一。而此前，以支付寶和財付通為代表的大量第三方支付機構繞開銀聯，形成直連銀行的現有模式。

這種模式繞開了央行的清算系統，使央行無法掌握具體交易信息，無法掌握準確的資金流向。不僅如此，這一模式也被不法分子利用，成為洗錢、套現獲利、盜取資金的溫床。

央行相關負責人此前曾公開表示，網聯的建立將糾正支付機構違規從事跨行清算業務，改變目前支付機構與銀行多頭連接開展業務的情況，以節約連接成本，提高清算效率，保障客戶資金安全，也有利於監管部門對社會資金流向的實時監測。

網聯上線將對消費者帶來一定利好。線上清算費率或仍有下降空間，線上線下費率可能趨於統一。隨之也將傳導給消費者，降低使用成本，同時中小機構也能夠有更多針對C端的創新，提供更優質便捷的服務。

對於支付寶和財付通們來說，這當然是大利空。雖然這兩大巨頭各佔了接近10%的網聯股權，但失去了很多想象空間。

網路支付是互聯網金融里風險最小的！但在鼓勵創新和風險監管之間，很顯然，現在重心在風險監管這塊！

因此，馬雲們哭爹喊娘的日子剛開始！

轉自：何榕生 微信公眾號

綜合來源：財經韜略（tttmoney8）、股票說、金融行業網、南方都市報、鳳凰財經、東方網