6月28日晚間重要行業研究匯總(附股)

2017 年下半年， 新電改方面，我們依然看好輸配售電改革，「混改」，碳交易等方面的有國企背景有資源的企業。另外核電，特高壓，和分散式光伏的成長性優質企業也是我們新關注的重點。可重點關註：國電南瑞，大唐發電，置信電氣，核建，特變電工，隆基股份……

計算機：20年計算機歷史和中報指引推薦 看好6股

推薦標的：1)首推可持續成長： 啟明星辰、新大陸( 28X17PE)、同有科技、久其軟體、廣聯達、航天信息。2) AI 主線：推薦、科大訊飛、思創醫惠、天源迪科、佳都科技等。3)雄安智慧城市：廣聯達、太極股份。4)可弱化風險金融 IT:航天信息、廣電運通、二三四五、海立美達。5)研究型次新股/新股：蘇州科達、泛微網路、運達科技、拓爾思……

機械行業：高鐵設備行業步入新紀元 關注5股

我們持續推薦：【中車】： 國內鐵路裝備龍頭企業，多元業務迎來新興成長；【康尼機電】： 軌交門系統龍頭企業；【春暉股份】： 高鐵配件需求旺盛，軌交盈利可喜扭虧為盈；【鼎漢技術】： 外延完善產業鏈，跨界平台模式再續成長建議關注永貴電器、晉西車軸、太原重工、眾合科技、新築股份……

建材行業：建材淡旺季影響顯露 關注2股

投資標的方面，主要看好鋼結構建設、 PPP 業務、 海外工程等板塊，推薦關注新商業模式繼續進展的杭蕭鋼構， 推薦關注在海外市場擴張的北方國際， 關注鐵漢生態、 中鋼國際……

電子行業：PC市場回暖推升液晶面板需求 關注4股

從細分行業下半年的景氣度判斷，半導體板塊將持續向好。18:9 全面屏有望帶動智能手機出貨量超預期，而且三季度多個方面創新的蘋果新機將上市，產業鏈相關個股業績將持續增長。個股配置方面，建議買入估值較低、業績持續增長的白馬股。股票池推薦：三安光電、華天科技、環旭電子、深天馬A、木林森……

機械設備：切換到有業績的成長股 關注6股

投資建議： 考慮到下半年市場風格可能切換到有業績的成長股，因此建議重點關注蘋果產業鏈自動化設備標的，包括： 智雲股份(鑫三力、OLED 后道模組設備)、大族激光(激光+自動化)、勁拓股份(SMT 設備+OLED 后道模組設備)、聯得裝備(OLED 后道模組設備)、精測電子(檢測設備)、田中精機(熱彎機+無線充電線圈繞線機)和拓斯達(注塑機械手+CNC 上下料)和快克股份(焊錫設備+機器人)……

文化傳媒：關注高增長遊戲龍頭公司 看好6股

投資策略：從成長與估值的匹配上來看，傳媒行業已經具有配置價值，估值相對較低、內生增長穩定、競爭優勢較強的傳媒行業細分龍頭公司有望在業績支撐下重新走強，而資金面影響帶來的下跌則是良好的布局時機。建議關註： 受益於電影票房復甦、現金流穩定的院線公司(萬達電影、電影)；受益於行業高增長的新媒體營銷公司(分眾傳媒)；受益於手游市場快速擴大及手游出海的遊戲公司(完美世界、吉比特、三七互娛)；多屏時代下精品內容製作公司(華錄百納、華策影視)；主題公園與城市演藝龍頭公司(宋城演藝)；轉型新媒體的傳統傳媒公司(中文傳媒、浙數文化).……

軍工行業：軍民融合大有可為 關注6股

建議2017年投資者繼續依照軍工資產證券化、軍隊裝備更新和出口、軍民融合發展三條主線布局軍工行業。重點關註：國睿科技、重工、航發動力、川大智勝、內蒙一機、中直股份……

汽車行業：重卡高景氣度仍在 關注5股

我們建議關註： 1)華域汽車、上汽集團等低估值藍籌具有全年配置價值； 2)乘用車有望回暖，關注萬里揚、富臨精工、雲內動力、富奧股份等成長股； 3)重卡股業績大概率超預期，推薦重汽、威孚高科，建議關注濰柴動力、富奧股份； 4)新能源汽車推薦市場對其與大眾合作反應不充分的江淮汽車……